Техника в лизинг: плюсы и минусы

Советы юриста

Р. Дубинников, Т. Чанышев
Технику в лизинг в настоящее время приобретают как субъекты малого и среднего предпринимательства, так и крупные предприятия. При этом плюсы для каждого свои: небольшие развивающиеся компании используют лизинг для приобретения дорогостоящей техники из-за нехватки средств, а крупные промышленные холдинги привлекает в лизинге экономия на налогах. Индивидуальным предпринимателям тяжело получить банковский кредит на длительный срок, в то время как лизинг для них доступен.
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Чаще лизинг определяют как специфическую разновидность аренды, учитывая происхождение от английского первоисточника (leasing – долгосрочная аренда), однако это не совсем верно. Лизинг несет в себе элементы кредита, аренды и инвестиций. И операция эта трехсторонняя, в которой участвуют продавец, лизинговая компания (которая выкупает у продавца технику) и покупатель, арендующий ее с правом выкупа в собственность у лизинговой компании.

Судя по форме договора, лизинг – это отношения арендные, поскольку оформляются договором аренды. Экономическое содержание лизинга – это отношения купли-продажи и кредита.

Нормативная составляющая

Как видно из ст. 665 ГК РФ, по договору лизинга арендодатель обязуется приобрести в собственность указанное арендатором имущество у определенного арендатором продавца и предоставить арендатору это имущество за плату во временное владение и пользование.

С правовой стороны договор лизинга основан на положениях параграфа 6 главы 34 ГК РФ, нормах Федерального закона от 29.10.1998 № 164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)», а также на общих нормах ГК РФ об аренде, содержащихся в параграфе 1 главы 34 ГК РФ.

Закон о лизинге определяет лизинг как совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в том числе приобретением предмета лизинга.

Субъекты лизинга, а именно лизингодатель, лизингополучатель и продавец, для выполнения своих обязательств по договору лизинга заключают обязательные и сопутствующие договоры (п. 2 ст. 15 Закона о лизинге). К обязательным договорам относится договор купли-продажи. К сопутствующим договорам относятся договор о привлечении средств, договор залога, договор гарантии, договор поручительства и др.

В п. 1 ст. 8 Закона о лизинге предусмотрена возможность сдачи предмета лизинга в поднаем. В таком случае по договору сублизинга лизингополучатель передает третьим лицам во владение и в пользование за плату и на срок имущество, полученное ранее от лизингодателя по договору лизинга, которое составляет предмет лизинга.

В зависимости от срока полезного использования объекта лизинга и экономической сущности договора лизинга различают следующие виды лизинга.

Финансовый лизинг. Срок договора лизинга сравним со сроком полезного использования объекта лизинга. Как правило, по окончании договора лизинга остаточная стоимость объекта лизинга близка к нулю, и объект лизинга может без дополнительной оплаты перейти в собственность лизингополучателя. По сути, это является одним из способов привлечения лизингополучателем целевого финансирования (в целях приобретения объекта лизинга).

Операционный лизинг. Срок договора лизинга существенно меньше срока полезного использования объекта лизинга. Обычно предметом лизинга являются уже имеющиеся в распоряжении лизингодателя активы (может не быть третьей стороны – продавца). По окончании договора объект лизинга либо возвращается лизингодателю и может быть передан в лизинг повторно, либо выкупается лизингополучателем по остаточной стоимости. Лизинговая ставка обычно выше, чем по финансовому лизингу. Этот вид лизинга по экономической сущности является разновидностью аренды.

Возвратный лизинг, при котором продавец лизингового имущества одновременно является лизингополучателем. Фактически это форма получения кредита под залог производственных фондов и получения дополнительного экономического эффекта от различий в налогообложении.

Преимущества лизинга перед банковским кредитом

Судя по популярности лизинговых операций среди хозяйствующих субъектов, лизинг является одним из самых эффективных способов приобретения необходимого имущества.

Преимущества лизинга перед банковским кредитом:

1) облегченный процесс получения длительного финансирования для лизингополучателя (лизинговые компании требуют минимальный пакет документов и оперативнее по сравнению с банками рассматривают заявки);

2) возможность установления сторонами договора лизинга более гибкого графика платежей по сравнению с графиком платежей по кредитному договору;

3) лизинг предполагает 100%-ное финансирование и не требует быстрого возврата всей суммы долга;

4) лизинговое соглашение может быть разработано с учетом специфических особенностей арендаторов;

5) многие арендаторы имеют долгосрочные финансовые планы, в течение реализации которых их финансовые возможности в значительной степени ограничены. Лизинг позволяет преодолеть такие ограничения и тем самым способствует большей мобильности при инвестиционном и финансовом планировании;

6) при лизинге вопросы приобретения и финансирования активов решаются одновременно;

7) приобретение активов посредством лизинга обеспечивает финансирование, которое осуществляется в течение всего срока использования актива;

8) из лизинговых контрактов с различными условиями арендатор может выбрать тот, который наиболее точно отвечает его потребностям и возможностям;

9) при лизинге арендатор может использовать больше производственных мощностей, чем при покупке того же актива;

10) так как лизинг долгое время служит средством реализации продукции производства, то государственная политика, как правило, направлена на поощрение и расширение лизинговых операций;

11) в случае низкой доходности арендатора последний может воспользоваться возвратным лизингом, дающим возможность получения льготного налогообложения прибыли;

12) лизинг позволяет арендатору, не имеющему значительных финансовых ресурсов, начать крупный проект;

13) лизинг не увеличивает долг в балансе арендатора и не затрагивает соотношений собственных и заемных средств, то есть возможность лизингополучателя по приобретению дополнительных займов не снижается;

14) учет и амортизация лизингового имущества производятся на балансе лизингодателя. Срок лизинга, как правило, соответствует периоду амортизации предмета лизинга, но срок лизингового контракта обычно бывает меньше. Чем больше срок лизинга и соответственно ниже остаточная стоимость имущества, тем свободнее условия эксплуатации имущества и дальнейшего его использования;

15) в лизинге расчеты осуществляются путем перевода денежных средств. При оформлении же кредита банки автоматически открывают заемщику расчетный счет – это делается для того, чтобы списывать ежемесячный платеж по кредиту. Списание платы происходит автоматически несмотря на волю заемщика;

16) отсутствие проблемы залога. Благодаря этому число отказов по лизинговым заявкам намного меньше, чем по кредитным. Всем известно, что залог формируется из основных фондов, запасов и пр., причем недвижимость должна составлять не менее 10%;

17) лизинговое оборудование, транспорт и техника переходят во владение предприятия после первого взноса;

18) лизинговые компании не требуют страховать имущество в отличие от банков. Кроме того, если вы используете лизинговый транспорт, то не нужно следить за сроками страховки и прохождением ТО – все это осуществляет лизинговая компания (так же как и обслуживание, ремонт прочего оборудования). В случае попадания в ДТП, поломки, неисправности лизинговых средств вопросами по их ремонту, разбирательствами с сервисными службами и урегулированием конфликтов занимается лизингодатель;

19) лизинговое оборудование и средства производства можно вернуть по истечении срока договора (оперативный лизинг) и даже раньше (данные пункты оговариваются в договоре лизинга). В случае невыплаты банковского кредита в ход идут штрафные санкции, процедура реализации объекта, и в итоге вы становитесь «отрицательным заемщиком»;

20) экономия на налоге за имущество, так как лизинговые средства, как правило, остаются на балансе лизинговых компаний;

21) существенным плюсом лизинга является снижение налога на прибыль за счет лизинговых платежей, а если учитывать предмет лизинга у себя на балансе, то можно уменьшить прибыль на сумму налога на имущество.

Недостатки лизинга

Минусы у лизинга также имеются, и их следует брать в расчет при планировании бизнес-программ.

Самой главной причиной, по которой лизинг не может занять лидирующие позиции среди кредитования бизнеса, – это цена. Не стоит отрицать, что лизинг дороже кредита.

Малочисленность лизинговых компаний, их подавление банками «под себя». Увы, лизинговые компании не получают распространения в регионах России либо вынуждены заключать договоры с банками, что ограничивает их полномочия и вынуждает становиться одной из банковских структур.

Небольшой ассортимент лизинговой продукции на российском рынке. Как правило, это автотранспорт или оборудование. Редко – помещения (лизинг имеет тонкую грань с договором аренды помещения).

Правовой нигилизм руководства компаний, которое не способно грамотно рассчитать бизнес-план по лизингу и понять весь спектр рисков, связанных с использованием сложного финансового механизма. Хотя это минус не лизинга, а правовой и финансовой действительности малого и среднего предпринимательства в нашей стране…

Так, типичный провальный пример легкомысленного отношения к сложному финансовому механизму, которым, как мы определили, является лизинг, отражен в Постановлении Президиума Высшего Арбитражного Суда РФ от 7 февраля 2012 г. № 13135/11.

Компания потребовала обязать предпринимателя вернуть предмет лизинга и взыскать лизинговые платежи за время просрочки такого возврата. Причина: предприниматель не внес эти платежи, ссылаясь на то, что продавец, выбранный компанией, продал некачественный товар (предмет лизинга). Между тем, как указала компания, названный продавец был выбран самим лизингополучателем, поэтому она не должна отвечать за него.

Президиум ВАС РФ согласился с доводами истца и пояснил следующее. В данном случае имело место договорное правило, закрепленное как в лизинговом соглашении, так и в стандартных формах, применяемых компанией. Исходя из него продавец определяется лизингополучателем. Всякий лизингополучатель, который согласился на использование такой стандартной формы, в действительности выбирает конкретного, а не абстрактного продавца. Поэтому его выбор должен быть выражен прямо. Само по себе наличие условий, автоматически указывающих на выбор продавца лизингополучателем, в стандартных формулярах, выработанных сильной стороной – лизинговой компанией, нельзя рассматривать как обстоятельство, которое достоверно свидетельствует о том, что такой выбор был сделан именно слабой стороной – лизингополучателем. В данном случае лизингодатель и лизингополучатель конкретизировали названное правило, закрепленное в стандартных формах, в индивидуально согласованных условиях сделки. Они закрепили, что волеизъявление лизингополучателя относительно выбора продавца выражается в заявке. Подобная заявка в материалах дела не представлена. Между тем предприниматель без оговорок подписал договор купли-продажи, по которому компания приобрела имущество у общества. Его условия согласовывались сторонами индивидуально. Закреплялось, что инициатива в таком выборе исходит от ответчика. В подобной ситуации лизингодатель не отвечает за выбор продавца и за выполнение последним обязательств перед лизингополучателем. С учетом этого требования компании обоснованны.

* * *

Однако вышеуказанные плюсы лизинга не следует воспринимать буквально и универсально, в каждом конкретном случае необходим четкий расчет связки специалистов: юриста, финансиста и бухгалтера, если же кинуться в омут с головой, возможен полный финансовый крах. Необходим грамотный бизнес-план, просчитать необходимо всё – от графика платежей до налогооблагаемой базы, включая амортизацию, прибыль и т. п. Необходимо также просчитать каждый пункт договора лизинга и сопутствующих договоров, а не подписывать не глядя «болванки», предоставленные второй стороной, – там бывает «зашифровано» много подводных камней, а как видно из вышеуказанного примера, лизингополучатель договор, видимо, вообще не читал... Если к лизинговой операции подойти с умом, то лизинг может стать одним из основных инструментов роста компании.

Уважаемые читатели, если у вас есть вопросы к юристам, присылайте их в редакцию (psi@rosb.ru). Они ответят вам со страниц нашего журнала.

ЭКОНОМИКА ИЗ ОФИЦИАЛЬНЫХ ИСТОЧНИКОВ Лизинг
Т. Чанышев, Р. Дубинников Основные Средства 10'2014 13 октября 2014

Комментарии (0)